156919.14
132195.60
144581.55
筹资活动现金流出小计
738611.53
667307.79
453398.41
筹资活动产生的现金流量净额
72930.60
101272.45
52842.91
四、汇率变动对现金的影响额
109.44
266.41
208.22
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五、现金和现金等价物净增加额162889.45-137991.47-6500.40
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附件七：公司合并现金流量表附表
单位：万元
将净利润调节为经营活动现金流量
2014年
2015年
2016年
1、净利润
6382.89
94099.52
138284.35
资产减值准备
2110.66
12855.05
27833.18
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧
51430.07
52225.57
54909.98
无形资产摊销
4408.96
2449.94
2504.17
长期待摊费用摊销
3835.34
3516.42
3676.05
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
28.25
4024.57
1640.51
固定资产报废损失
664.95
24.94
公允价值变动损失（减：收益）
125.18
5.62
1.66
财务费用
41016.79
2170.48
60450.43
投资损失
42221.88
27512.78
24644.55
递延所得税资产减少
-3775.12
1174.51
递延所得税负债增加
-10256.76
0.02
存货的减少
12732.96
133.42
32403.38
经营性应收项目的减少
9403.90
114526.07
55005.32
经营性应付项目的增加
96768.95
67218.93
11705.26
其他
327.97
-
经营活动产生的现金流量净额
6829.76
15563.75
27678.93
2、不涉及现金收支的投资和筹资活动
债务转入资本
--
一年内到期的可转换券
--
融资租入固定资产
--
合计
--
3、现金与现金等价物净增加情况
现金的期末余额
316231.34
160112.22
153611.81
减：现金的期初余额
136705.24
298103.69
160112.22
加：现金等价物的期末余额
--
减：现金等价物的期初余额
--
现金及现金等价物净增加额
179526.10
137991.47
6500.40
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附件八：公司主要财务指标
项目
2014年
2015年
2016年
盈利能力
营业利润率
)18.53
12.86
12.31
总资本收益率
)3.32
2.35
5.86
净资产收益率
)0.94
17.45
30.32
偿债能力
资产负债率
)66.09
70.42
72.26
长期债务资本化比率
)24.52
37.52
36.26
全部债务资本化比率
)54.80
58.30
59.58
流动比率（
）
69.96
61.64
52.88
速动比率（
）
59.78
50.05
44.82
经营现金流动负债比
)0.76
1.76
3.19
EBITDA利息倍数
倍)2.60
0.38
0.01
全部债务
/EBITDA(倍)
7.09
29.35
1191.64
筹资前现金流量净额债务保护倍数
倍)0.11
0.05
0.07
筹资前现金流量净额利息保护倍数
倍)2.07
0.57
0.65
经营效率指标
销售债权周转次数
次)20.31
11.94
7.08
存货周转次数
次)8.25
5.26
5.31
总资产周转次数
次)0.56
0.33
0.31
现金收入比
)105.04
96.65
94.29
增长指标
资产总额年平均增长率
)65.85
9.39
净资产年平均增长率
)15.26
18.05
营业收入年平均增长率
)42.01
15.36
利润总额年平均增长率
)--
本期债券偿债能力
EBITDA/本期发债额度
倍)1.29
0.29
0.01
经营活动现金流入量偿债倍数
倍)10.57
8.01
7.28
经营活动现金流量净额偿债倍数
倍)0.08
0.17
0.31
筹资活动前现金流量净额偿债倍数
倍)1.00
0.41
0.52
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附件九：主要财务指标计算公式
指标名称计算公式
盈利指标
毛利率（营业收入-营业成本）/营业收入×100
营业利润率（营业收入-营业成本-营业税金及附加）/营业收入×100
总资本收益率（净利润 利息费用）/（所有者权益 长期债务 短期债务）×100
净资产收益率净利润/所有者权益×100
利润现金比率经营活动产生的现金流量净额/利润总额×100
偿债能力指标
资产负债率负债总额/资产总计×100
全部债务资本化比率全部债务/（长期有息债务 短期有息债务 所有者权益）×100
长期债务资本化比率长期有息债务/（长期有息债务 所有者权益）×100
EBITDA利息倍数
EBITDA/利息支出
全部债务/EBITDA全部债务/EBITDA
债务保护倍数（净利润 固定资产折旧 摊销）/全部债务
筹资活动前现金流量净额债务保护倍数筹资活动前现金流量净额/全部债务
流动比率流动资产合计/流动负债合计×100
速动比率（流动资产合计-存货）/流动负债合计×100
经营现金流动负债比率经营活动现金流量净额/流动负债合计×100
筹资活动前现金流量净额利息保护倍数筹资活动前现金流量净额/利息支出
筹资活动前现金流量净额本息保护倍数筹资活动前现金流量净额/（当年利息支出 当年应偿还的债务本金）
经营效率指标
销售债权周转次数营业收入/（平均应收账款净额 平均应收票据）
存货周转次数营业成本/平均存货净额
总资产周转次数营业收入/平均资产总额
现金收入比率销售商品、提供劳务收到的现金/营业收入×100
增长指标
资产总额年平均增长率
（1）2年数据：增长率=（本期-上期）/上期×100
（2）n年数据：增长率=【(本期/前
n年)^（1/(n-1)）-1】×100
净资产年平均增长率
营业收入年平均增长率
利润总额年平均增长率
本期债券偿债能力
EBITDA/本期债券发债额度
EBITDA/本期债券发债额度
经营活动现金流入量偿债倍数经营活动产生的现金流入量/本期债券发债额度
经营活动现金流量净额偿债倍数经营活动现金流量净额/本期债券发债额度
筹资活动前现金流量净额偿债倍数筹资活动前现金流量净额/本期债券发债额度
注：长期债务=长期借款 应付债券 其他长期有息债务
短期债务=短期借款 交易性金融负债 一年内到期的非流动负债 应付票据 其他短期有息债务
全部债务=长期债务 短期债务
EBITDA=利润总额 利息费用 固定资产折旧 摊销
利息支出=利息费用 资本化利息支出
筹资活动前现金流量净额=经营活动产生的现金流量净额 投资活动产生的现金流量净额
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附件十：企业主体及长期债券信用等级符号及定义
符号定义
AAA偿还债务的能力极强，基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低。
AA偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大，违约风险很低。
A偿还债务能力较强，较易受不利经济环境的影响，违约风险较低。
BBB偿还债务能力一般，受不
